Imagine que un inversionista posee 500 acciones de XYZ con un valor actual de 50 y una base de costo de 30. Luego vende 5 contratos de compra con un precio de ejercicio de 65 por 2 dólares. Este último recompra las llamadas por 3 dólares. Creo que estamos de acuerdo en que esta es una llamada cubierta calificada y, por lo tanto, cuando compra la devolución de la llamada, puede deducir la pérdida.
Ahora, considere esta situación. Un inversionista posee 475 acciones de XYZ con un valor actual de 50 y una base de costo de 30. Luego vende 5 contratos de compra con un precio de ejercicio de 65 por 2 dólares. Este último recompra las llamadas por 3 dólares. ¿Es esta una llamada cubierta calificada? ¿Se aplica la regla de límite de pérdida de straddle?
Nota: Vivo en los Estados Unidos.
Beto
Según tengo entendido, una llamada OTM cubierta no es una posición de compensación y, por lo tanto, no tiene ningún efecto sobre el estado del stock. Se considera una llamada cubierta cualificada (QCC).
Las reglas para QCC se aplican a la escritura de llamadas ITM. En general, la opción de compra debe tener más de 30 días hasta el vencimiento y el precio de ejercicio no puede ser inferior al precio de ejercicio inmediatamente inferior al precio de cierre de la acción el día antes de que suscriba la opción de compra cubierta.
Sin embargo, si la llamada corta tiene más de 90 días hasta el vencimiento, los límites de la regla varían según el tiempo hasta el vencimiento y el precio del subyacente (Google para obtener más detalles).
No confíes en mi palabra. Consulte con un profesional o utilice un programa profesional de contabilidad fiscal.
bob baerker
Beto