Es fácil encontrar pautas sobre cuánto de mi cartera no destinada a la jubilación debería estar en acciones como clase de activo (es decir, a través de fondos mutuos), pero tengo problemas para encontrar recomendaciones sobre cuánto debería estar en acciones individuales .
Tengo alrededor de $320k en cuentas que no son de jubilación.
No tengo planes definidos para usar el dinero en el corto plazo. Diría que las posibilidades de que necesite usar más de la mitad en 5 años son quizás del 50 %, y dentro de 2 años quizás del 10 %. Supongo que en cuanto al riesgo, el punto es que si pierdo el 10% de la noche a la mañana, entonces no me afectaría. (Caso en cuestión: este mes hasta ahora)
Me gusta invertir en la bolsa de valores y siento que me va razonablemente bien. Compro acciones individuales y algunas opciones. Obviamente soy consciente de los riesgos de las acciones individuales y especialmente de las opciones.
¿Cómo puedo determinar cuál es un porcentaje razonable para asignar, en general, a acciones individuales en mi cartera como grupo ? ¿Qué debo considerar adicionalmente al determinar cómo limitar el porcentaje en una sola acción?
Si se siente cómodo con el riesgo, etc., entonces lo principal de lo que debe preocuparse es la diversidad. Para algunas personas, elegir acciones está más allá de ellos, o no les interesa. Pero si te está funcionando y quieres seguir haciéndolo, más poder para ti.
Si se siente cómodo con el riesgo, también podría tener TODA su posición de capital en acciones individuales. Ofrecería sólo dos consejos al respecto.
1) no más del 4% de su total en cualquier acción. Esa es una buena manera de forzar la diversidad (siempre que las acciones no estén agrupadas en muy pocos sectores como, por ejemplo, 'financiero') y obligarse a retirar algunas de las 'ganancias' si una acción le ha ido bien.
2) ¡Preste mucha atención a los impuestos! No puede predecir la mayoría de las cosas, pero PUEDE predecir lo que tendrá que pagar en impuestos, es una de las pocas cantidades conocidas. Sea inteligente y opere para pagar la menor cantidad de impuestos posible
2A) Si vive en un lugar donde los impuestos sobre las ganancias a largo plazo son más bajos que a corto plazo (como los EE. UU.), Intente realmente mantener a los 'ganadores' hasta que sean a largo plazo. Incluso si el precio baja un poco, es posible que obtenga ganancias netas en comparación con pagar un 10 % adicional o más en impuestos sobre sus ganancias. Obviamente, hay un acto de equilibrio entre cuando sientes que algo está 'hecho' y el tiempo hasta que sea a largo plazo... pero si has tenido algo durante 11 meses u 11 meses y 2 semanas, es probable que estés mejor mantener hasta el punto de un año y luego venderlo. 2B) Capture pérdidas cuando las tenga vendiendo y comprando acciones similares durante un mes o algo así. (Cuidado con la regla de venta de lavado) para compensar las ganancias.
¿Cuánto debe tener un inversionista racional en acciones individuales? Probablemente ninguno. Un dólar adicional invertido en un ETF o fondo indexado de bajo costo compuesto por muchas acciones será mucho menos riesgoso que una acción específica. Y necesitaría mucho más capital para que valiera la pena comprar, votar y vender acciones individuales como si estuviera administrando su propio fondo indexado personal. Creo que en los fondos indexados se utilizan ponderaciones para facilitar el seguimiento del índice sin tener que negociar constantemente.
Así que mi consejo aquí es que la asignación no se base en un capital financiero sino simplemente en la aversión a las pérdidas . No juegue con más de lo que puede permitirse perder. Calcule cuánto de esos 320k necesita. No parece que puedas permitirte perderlo todo. Así que diría un 5 por ciento y me aseguraría de que se financie con otras participaciones de capital o terminará sobreponderado en acciones.
La pregunta me parece interesante, pero está más allá de una respuesta inteligente. Di lo que quieras sobre Jim Cramer, su consejo de gastar "una hora por mes en cada acción" que poseas me parece bueno. Pero también limita la cantidad de acciones que puede poseer. Dado que la mayoría de nosotros tenemos trabajos diarios en otros campos, debe decidir cuánto tiempo y educación puede dedicar.
Dicho esto, hay un cierto placer en elegir acciones, comprar una empresa que está en desgracia, pero tu instinto te dice lo contrario. Para nosotros, las acciones individuales representan alrededor del 10% de la cartera total. El resto está indexado.
¿La cantidad que "debe haber" en acciones individuales? Ninguno. Uno puede invertir en fondos de bajo costo, nunca poseer acciones de acciones individuales y hacerlo bastante bien.
Creo que depende completamente de tu tolerancia al riesgo. Poner dinero en acciones individuales obviamente aumenta su riesgo y potencialmente aumenta su recompensa. Personalmente (como inversionista bastante conservador) solo invertiría en acciones individuales si pudiera permitirme perder toda la inversión (tal vez terminaría comprando Enron o Nortel).
Si le gusta invertir y siente que el 10% es una pérdida aceptable, creo que tiene su respuesta.
Estoy en una situación muy similar a la tuya. Mantengo aproximadamente el 80 % de mi cartera en ETF de bajo costo (16 % bonos, 16 % materias primas, 48 % acciones), con alrededor del 20 % en 6 u 8 acciones individuales. Los inversores suelen pasar por alto las acciones individuales. Los beneficios de la propiedad de acciones individuales son que puede evitar pagar cualquier tarifa de tenencia o administración (a diferencia de los ETF y los fondos mutuos). Siempre que evalúe los fundamentos (P/B, P/E, PEG, etc.) de la empresa que está comprando y no opere en exceso, puede hacerlo bastante bien. Recomiendo un reequilibrio semestral entre las clases de activos y una revisión individual de las existencias. A lo largo de los años, descubrí que mis acciones individuales superan al S&P500 la gran mayoría de las veces, aunque a menudo van acompañadas de un aumento de la volatilidad. Dado que está limitando su participación a solo el 20%,
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