Una estructura común de pensiones del sector público en el Reino Unido es la siguiente
Los pagos anuales suelen estar vinculados a la inflación. El monto de los pagos anuales y la suma global ahora se conocen, pero se actualizan cada año (ya que cada año adicional de trabajo contribuye más a su pensión). El monto actual de los pagos debe interpretarse como la cantidad que recibiría si dejara de trabajar entre ahora y su edad de jubilación.
Dados los valores actuales de los pagos en 1, 2 y 3 anteriores, y su edad actual, ¿cómo debería valorar esta pensión (por ejemplo, para calcular su patrimonio neto)?
Para la suma global L, el cálculo es relativamente simple: debe calcular su patrimonio neto hoy en dinero de hoy, y dado que L aumentará con la inflación, su valor hoy también es L, al menos si ignora cualquier límite en la mejora y usted acepta que la medida de inflación que usan (probablemente el IPC) es una estimación justa de la inflación en sus propios costos de vida.
Por lo demás, la forma de valorarlo, como sugieres en las etiquetas, es compararlo con una anualidad equivalente. Hay algunas tablas en línea aquí y aquí , aunque ninguna para el escenario equivalente exacto de "vida conjunta" e "índice vinculado". En cualquier caso, las tasas exactas que podría obtener dependerían de la edad de su pareja en relación con usted, la edad de jubilación y su salud en el momento de la jubilación, además de cambiar con el tiempo antes de que realmente se jubile. Por lo tanto, solo podrá obtener una estimación aproximada.
En un cálculo muy aproximado, si tiene 65 años, lo pondría en alrededor del 3-3,5 %, es decir, multiplicaría el pago inicial por alrededor de 30 para obtener un valor de capital. Una vez más, dado el aumento de la inflación entre ahora y la edad de jubilación, solo necesita pensar en el nivel actual de la pensión para hacer el cálculo.
También hay varios formularios en línea que puede encontrar buscando "calculadora de anualidades" que podría usar para obtener una ilustración más personalizada, pero deberá aumentar su edad y también entregar sus datos personales.
Otra cosa a tener en cuenta es el riesgo de que la pensión no se pague en su totalidad, especialmente si se trata de un plan cuasi estatal con un déficit significativo (por ejemplo, el Plan de jubilación de las universidades), en lugar de con el gobierno mismo. Existe al menos cierto riesgo de que un esquema se arruine antes de que se jubile y caiga en el Fondo de Protección de Pensiones, lo que lo dejaría con menos ingresos y una vinculación de índices menos buena de lo esperado, o incluso peor, que el Fondo de Protección de Pensiones fracase por completo. Incluso con el gobierno, si hubiera una crisis financiera lo suficientemente grave, probablemente incumplirían parcialmente sus promesas. Por lo tanto, tal vez debería reducir el valor del capital nocional en algún porcentaje para tener en cuenta este riesgo.
Dicho todo esto, cuando pienso en las pensiones y el patrimonio neto, en realidad lo pienso al revés: tengo una pensión de contribución definida y miro las tasas de anualidad desde la perspectiva de si el fondo me dará suficiente ingreso de jubilación para vivir. cómodamente, más bien en su valor absoluto hoy.
La parte principal de esta pregunta, cómo valorar una pensión, es una pregunta básica de valor presente. Puedes buscar AQUÍ la fórmula para calcular el valor actual de una anualidad. Esto también se hace fácilmente en Excel y con cualquier calculadora financiera. Suponiendo que el crecimiento está relacionado con la inflación, puede estimar que la inflación está alrededor del 2 % e ir desde allí, o investigar más e intentar estimar en una escala de tiempo más larga con mayor precisión. Debido a que no hay una edad determinada para el final de su pensión (es decir, su muerte), debe hacer una estimación. Puede usar antecedentes familiares, indicadores de salud personal o estadísticas nacionales para ayudarlo a hacerlo.
En cuanto a la suma global al comienzo de la jubilación, debido a que se basa en cuánto aportas, tienes dos opciones:
1) Si su futuro laboral es incierto, puede actualizar la cantidad cada año y recalcular el valor.
2) Si tiene un empleo estable y espera estarlo hasta que sea necesario, puede calcular cuánto será esa suma global en función de cuánto espera contribuir.
Cuando se trata de la muerte de su pareja, eso es altamente especulativo y probablemente no sea muy útil tenerlo en cuenta. No puede asumir o estimar el año de la muerte (suponiendo que la persona esté actualmente sana). Si estuviera trabajando en esto para alguien, no lo tendría en cuenta en absoluto.
¡Espero que esto ayude!
aakashM