¿Por qué las tasas de interés de los préstamos estudiantiles son bajas cuando los términos de pago parecen peores para los prestamistas?

por lo general, el prestamista no ve ningún reembolso hasta después de la graduación (o la cancelación de la inscripción), y no cobra ningún interés durante ese período, ¿verdad?

Los pagos de intereses sobre préstamos subsidiados son pagados por el gobierno. Si tiene un préstamo sin subsidio y elige no pagar el interés durante la escuela, se acumula , lo que significa que el saldo del préstamo aumenta por el interés. Entonces, mientras que la tasa establecida sobre la cual se cobra el interés es más baja, la tasa efectiva (es decir, la tasa que corresponde a la cantidad de interés pagada en relación con la cantidad que se pidió prestada) es más alta.

La razón principal de las tasas más bajas es que los préstamos federales para estudiantes generalmente no son cancelables en caso de quiebra. Hay un beneficio de condonación disponible si trabaja a tiempo completo en un puesto de servicio público durante 10 años . Dado que estos trabajos se encuentran en áreas desatendidas, es probable que estén mal pagados, por lo que está intercambiando 10 años de un salario bajo por el beneficio potencial de cancelar lo que queda de sus préstamos estudiantiles (y el beneficio no financiero de servir a la sociedad). Hay otras formas de aplazarpagos, o consolidarlos en otros préstamos, pero prácticamente no hay forma de deshacerse de ellos, a diferencia de los préstamos personales que pueden cancelarse en bancarrota o los préstamos de consumo que pueden recuperarse en una recuperación. Básicamente tienes que morir, quedar discapacitado o trabajar en un trabajo del sector público mal pagado.

Entonces, si bien los pagos se pueden aplazar , el gobierno aún tiene más o menos garantías de recuperar su dinero, por lo tanto, el riesgo de incumplimiento es muy bajo.

Los préstamos estudiantiles privados son una historia diferente: son susceptibles de quiebra, por lo que tienen una tasa más alta para compensar el riesgo adicional de incumplimiento.

Las tasas de interés tienen un precio de acuerdo con un par de principios [estoy ignorando los altos precios de interés cobrados porque una empresa 'puede', como los lugares de préstamos de día de pago que dependen de la desesperación del cliente y la falta de educación financiera para cobrar tasas exorbitantes]

• ¿Cuál es el costo de los préstamos 'sin riesgo'? , es decir: Letras del Tesoro del Estado o similares. Si la tasa de mercado general para la deuda del gobierno es más baja, entonces todos los demás productos de interés deberían tener reducciones similares. Supongamos que esta es una tasa del 1% actualmente.

• ¿Cuál es el riesgo de impago ? Cuanto más probable es que alguien no pague sus intereses, más necesita el banco cobrar a todos los demás una cantidad más alta para compensar. De manera simplista, si una tasa libre de riesgo ganara el 1% y el 20% de todos los saldos de tarjetas de crédito no se pagaran, entonces la compañía de la tarjeta de crédito tendría que cobrar alrededor del 21% de interés para terminar obteniendo una ganancia neta del 1%. Tenga en cuenta que no pagar el saldo de su tarjeta de crédito durante 2 años es excelente para la compañía de tarjetas de crédito: se acumularán saldos y salivarán ante la posibilidad de obtener algunos pagos de multas e intereses en un corto período de tiempo. Es la falta de pago durante 10 años, o un reclamo de bancarrota, lo que pone nerviosa a la compañía de tarjetas de crédito.

• ¿Qué recuperación de seguridad es posible? Si tiene una hipoteca sobre una casa o un préstamo garantizado para un automóvil, la falta de pago permitirá que el banco tome posesión de ese activo, lo venda y devuelva las sobras que quedaron después de completarse. Para algunos activos, el valor de esta seguridad es más bajo, como para un automóvil, su valor podría caer un 30 % cuando lo saca del lote y quedaría inmediatamente 'bajo el agua', lo que significa que vender el automóvil no le daría el suficiente dinero en el banco para que le paguen su préstamo. Por lo tanto, podrían cobrar un interés del 5% sobre un préstamo de automóvil. Pero la hipoteca de una casa se rige por regulaciones que requieren pagos iniciales, etc., lo que significa que es menos probable que esté bajo el agua y, por lo tanto, una tasa del 3% podría ser posible.Recuerde: si no paga un préstamo estudiantil, un agente de recompra no puede simplemente venir y quitarle su diploma .

Y, particularmente relevante para esta pregunta :

• ¿Cuál es la posibilidad de incumplimiento con la ayuda de un reclamo de bancarrota?

La mayoría de los préstamos estudiantiles en los EE. UU. generalmente no se pueden cancelar en la bancarrota [la teoría aquí es que obtienes el conocimiento de un título y eso te da un valor permanente, por lo que sería 'injusto' para ti retener el valor de lo ganado conocimiento pero no tener que pagar por ello. Dejaré que el lector considere si esto se convierte en un lastre para alguien que, al declararse en bancarrota, claramente nunca obtuvo una buena carrera fuera de su carrera].

Esta falta de protección al consumidor reduce significativamente el riesgo de que el prestamista nunca pague los intereses. Debido a que los riesgos son menores, los prestamistas están felices de otorgar términos 'beneficiosos' a los estudiantes, incluidos los períodos de aplazamiento. Ese interés no se elimina , simplemente se pausa . Y para el prestamista, dado que el riesgo es menor, importa menos cuándo ingresa ese dinero. De hecho, muchos prestamistas estarían felices de que sus préstamos continúen siendo diferidos y acumulen más y más intereses compuestos.