Cómo determinar el arrendamiento frente a la compra para un escenario específico de un Tesla Model 3 que planeo mantener 3 años

Sus escenarios agregados simplemente resaltan el problema central aquí. En última instancia, en un escenario tan estrictamente definido como el suyo, todo se reduce al valor residual. Cuando arriendas, aseguras un valor residual conocido, y además de dañar descaradamente el vehículo, exceder el kilometraje u otros problemas importantes, básicamente no hay forma de que ninguna de las partes pueda cambiar ese número bloqueado después del hecho. Esencialmente, el concesionario de automóviles asume la responsabilidad por cualquier diferencia entre el número bloqueado y el real.valor que tiene el vehículo al final del período. Si el valor real es mayor, ganan. Si el valor real es más bajo, usted gana. La ventaja para el consumidor es saber, por adelantado, lo que sucederá. Para los vehículos tradicionales de las principales marcas, este problema es relativamente sencillo, porque los valores residuales son muy estables y, en general, predecibles, hasta el punto de que la gente da por sentada esta pregunta.

Mientras tanto, cuando compras, asumes la responsabilidad por el valor residual. Obtiene su préstamo, realiza pagos durante tres años y, en ese momento, posee (al menos una parte) un vehículo que tiene cierto valor, que puede elegir vender. Si alquila, el cambio neto en las finanzas es esencialmente la suma de sus pagos de arrendamiento. Si compra, es la suma de los pagos de su préstamo, menos el valor por el que lo vende. Necesita adivinar ese valor, ahora, antes de tomar su decisión.

Mire sus tres escenarios y compárelos con su escenario de arrendamiento. En todos los casos, asume que entrega el vehículo al final del período de 3 años. Si su conjetura optimista sobre el residual resulta ser cierta, entonces debería comprarlo con un préstamo. Si cualquiera de sus otras conjeturas resulta ser cierta, entonces debe arrendar el vehículo.

Entonces, debe responder esta pregunta usted mismo en función de una cosa. ¿Qué tan bien cree que puede predecir el valor residual de un vehículo relativamente nuevo en un segmento de mercado relativamente nuevo, que está cambiando rápidamente?

Si cree que puede predecir ese valor con precisión y confianza, y cree que su conjetura optimista es correcta, entonces debe comprar el vehículo con un préstamo. Si no está seguro de poder predecir el valor, o cree que puede predecirlo pero sus otras dos conjeturas son más precisas, entonces debe arrendarlo.

Si Tesla continúa dominando el segmento de vehículos eléctricos premium y les va bien con el mantenimiento, el servicio y el soporte, aunque estén creciendo rápidamente y enfrentando potencialmente mucha presión en una red de soporte y logística relativamente no probada, es posible que termine ganando comprando en un préstamo.

Pero, ¿qué pasa si los vehículos eléctricos premium de Audi, MB, BMW y otras marcas de lujo bien establecidas comienzan a desplazar a Tesla? Mire los planes futuros para cualquier otra marca de lujo: si bien varias de ellas se han sumergido en el mercado de vehículos eléctricos, casi todas están en medio de planes importantes para lanzar alineaciones completas de vehículos eléctricos. No importa cómo se sienta con respecto a Tesla o cualquier otra marca en particular, lo único que sabemos con certeza es que el mercado está cambiando muy rápidamente en este momento. ¿Qué sucede si Tesla "gana" en términos de participación de mercado, pero tiene problemas para respaldar su base de clientes en rápido crecimiento? ¿Qué pasa si los EV continúan mejorando tan rápidamente que siguen las tendencias de consumibles tecnológicos (nadie quiere el iPhone de ayer) más de cerca que las tendencias del mercado automotriz?

Esos "qué pasaría si" es donde se encuentra su respuesta. Y como nota al pie, aunque no tengo la intención de elegir otra respuesta, mire Rocky's, por un lado, afirma que puede esperar con confianza que el vehículo conserve la mitad de su valor después de 5 años. Por otro lado, le está diciendo que es posible obtener grandes ofertas en un Tesla Model S usado. Si bien no está preguntando por el Model S, el hecho de que pueda comprarlos a un precio muy bajo en el mercado usado puede darle algunos alimento para el pensamiento en términos de tratar de predecir el residuo en un Modelo 3.

Comprar es la mejor opción. Cuando arrienda un automóvil, todavía está pagando intereses, en el sentido de que los pagos del arrendamiento suman más que la cantidad que el automóvil se deprecia durante el plazo del arrendamiento. Durante tres años, sus pagos de $812 suman casi $30k. Con un residuo de $36k, son $10k en intereses que está pagando durante solo tres años en un automóvil de $56k.

Los arrendamientos ocultan este interés llamándolo "factor de arrendamiento", y en este caso su factor de arrendamiento parece bastante alto.

Sería mejor comprar y obtener un préstamo a una tasa del 2,74 %. También tenga en cuenta que al final de un contrato de arrendamiento, debe entregar el automóvil y no tiene capital. Cuando financia un vehículo comprado, aún es propietario del automóvil al final del plazo y conserva algo de valor.

Con Teslas, durante 5 años puede esperar que el automóvil retenga quizás la mitad de su valor. Entonces, después de 5 años de pagos de $812, ha pagado ~$49k + $15k de pago inicial, es decir, ~$64k, y aproximadamente la misma cantidad de interés en el contrato de arrendamiento. Pero, lo más importante, aún sería dueño de un automóvil usado con un valor de alrededor de $ 25k.

Y si le gusta el Model S, hay grandes ofertas en Model S usado.

EDITAR/ACTUALIZAR basado en comentarios y pregunta actualizada:

Creo que estamos perdiendo el hilo de la pregunta: ¿qué es mejor financieramente, arrendar o comprar? Arrendar es casi siempre una peor opción porque le cuesta más dinero a largo plazo. No podemos comparar escenarios sin conocer la tasa de interés del préstamo y la tasa de interés (" factor de arrendamiento ") del arrendamiento. Para Teslas, la APR de arrendamiento reciente oscila entre 6,5% y 8,33% . Eso es horrible en comparación con las tasas actuales de préstamos para automóviles .

Solo en base a las tasas de interés, el arrendamiento es una mala opción y sería mejor comprar el automóvil y venderlo después de tres años. Podemos objetar cuánto perderá un Tesla en valor durante tres años , pero el 20 % en el primer año seguido de un 10 % cada año adicional es razonable según los promedios de la industria, y he descubierto que los Tesla lo hacen un poco mejor que eso. , especialmente cuando se vende de forma privada. Como anécdota, vendí un Model S de 5 años por el 50 % de su precio original (después de los créditos fiscales).

Entonces, en lugar de repasar cada uno de los escenarios de OP para determinar cuál es mejor, arrendar o comprar, sugiero simplificar el cálculo y observar las tasas de interés en ambos lados, además de estimaciones razonables sobre el valor residual al vender después de tres años. Con los factores de arrendamiento de Tesla tan altos, encontrará que comprar tiene más sentido desde el punto de vista financiero.

Por lo general, el arrendamiento tiene sentido cuando algunos o todos los siguientes son ciertos:

1. No puede pagar el pago inicial para comprar el automóvil y/o quiere pagar una tasa de interés superior/factor de arrendamiento para tener pagos mensuales más bajos.
2. Quiere el lujo de tener un auto nuevo cada tres años y no le importa pagar una prima por esa perpetua "sensación de auto nuevo".
3. Puede cancelar parte del costo de los pagos de arrendamiento como un gasto comercial.
4. No desea lidiar con el proceso de venta y compra de su automóvil cada tres años y preferiría pagar más para entregarlo por uno nuevo. Enjuague, haga espuma, repita.

El artículo n. ° 1 es un problema y la razón por la que muchas personas alquilan: el pago mensual es más bajo que comprar. Pero siempre estás haciendo el pago de un auto. Comprar cuesta mucho menos a largo plazo porque usted es dueño del automóvil y puede venderlo o pagarlo. ¡Es una sensación maravillosa no tener pago de automóvil!

Y, francamente, si desea un Tesla, lo mejor que puede hacer es comprar uno usado que ya se haya depreciado. Creo que encontrará la mejor oferta en un Model 3 de 1 a 2 años o en un Model S de 3 a 5 años. Y si compra un automóvil que tiene menos de cuatro años, seguirá estando en garantía. .

Si, después de tres años, no necesitará ningún automóvil, entonces puedo entender la conveniencia de un contrato de arrendamiento, incluso si cuesta un poco más. Pero si planea comprar otro automóvil en tres años, la mejor decisión desde el punto de vista financiero es mantenerse alejado del ciclo insidioso de arrendamientos de automóviles interminables. Siempre puedes decidir quedarte con tu coche, liquidarlo, venderlo, comprar uno nuevo, comprar uno usado, etc. Comprar es más barato y más flexible.