¿Cuánto de cada acción tienen los fondos indexados?

En general, el objetivo de un fondo de índice S&P 500 es replicar el rendimiento del índice S&P 500. Para ello, el fondo comprará las mismas acciones en las mismas proporciones que la ponderación del Índice.

El índice S&P 500 está ponderado por capitalización flotante. Esto significa que las acciones de mayor capitalización (basadas únicamente en las acciones que cotizan en bolsa) tienen una mayor ponderación y se tienen en cuenta en el valor del índice en mayor medida que las acciones de menor capitalización o las acciones que tienen un valor de cotización en bolsa menor. Por ejemplo, empresas como Apple, ExxonMobil y Microsoft tienen un peso mucho mayor en el valor del índice que las empresas más pequeñas.

Alternativamente, hay algunos fondos indexados de S&P que tienen la misma ponderación. En estos fondos, los administradores han optado por comprar las 500 acciones del índice, pero en proporciones iguales en lugar de las proporciones ponderadas del índice. Estos fondos de igual ponderación no coincidirán tan estrechamente con el precio del índice como los fondos de índice tradicionalmente ponderados. En cambio, podrían hacerlo mejor o peor que el índice, dependiendo de cómo lo hagan las acciones individuales.

Deberá consultar el prospecto de los fondos indexados que le interesan para ver qué enfoque está adoptando el fondo.

Un fondo indexado simplemente está copiando la definición de un índice. El grupo que define el índice determina cómo ponderar las diferentes partes del índice. El fondo indexado solo se asegura de que inviertan de la misma manera que el creador del índice quiere.

Piense en un escenario de no inversión. Un maestro puede calificar pruebas, cuestionarios, tareas, tareas en clase, trabajos de investigación. Ellos deciden cuánto peso dar a cada categoría y cuánto peso dar a cada parte de cada categoría.

cuando un estudiante quiere ver cómo le está yendo, toma la información del plan de estudios y genera algunas fórmulas en una hoja de cálculo para calcular su calificación actual. También pueden calcular lo que necesitan obtener en el examen final para obtener la calificación que desean.

Sí, depende del fondo que esté tratando de reflejar. El ETF del S&P más conocido (en mi opinión) es SPY y puede ver el desglose de sus participaciones . Claramente, no es un índice ponderado por igual.

Tenga en cuenta que es posible que un fondo indexado no pueda reflejar con precisión el índice que está rastreando. Si suficientes personas invierten suficiente dinero en fondos basados ​​en ese índice, es posible que no siempre haya suficientes acciones disponibles de todas las acciones incluidas en el índice para que el fondo acepte inversiones adicionales y realice un seguimiento preciso del índice.

Este es uno de los lugares donde los detalles de un fondo indexado pueden diferir de otro incluso cuando siguen el mismo índice. IDEALMENTE deberían ofrecer los mismos rendimientos, pero en términos prácticos van a divergir un poco.

(Personalmente, siempre que obtenga una "tasa de rendimiento de mercado" o mejor en promedio en todos mis fondos, con un riesgo con el que me sienta cómodo, sinceramente, no me importa lo suficiente como para tratar de optimizarlo aún más. Elija un distribución basada en algunas herramientas de modelado estocástico, reequilibrar periódicamente para mantener esa distribución y, de lo contrario, ignorarla. Eso es muy del gusto de alguien como yo que quiere que los ahorros trabajen para él en lugar de viceversa).